通过

WorksheetFunction.Duration 方法

  • 参考

定义

命名空间:
Microsoft.Office.Interop.Excel
程序集:
Microsoft.Office.Interop.Excel.dll

返回假设面值 ￥100 的定期付息有价证券的修正期限。 期限定义为一系列现金流现值的加权平均值，用于计量债券价格对于收益率变化的敏感程度。

public double Duration (object Arg1, object Arg2, object Arg3, object Arg4, object Arg5, object Arg6);
Public Function Duration (Arg1 As Object, Arg2 As Object, Arg3 As Object, Arg4 As Object, Arg5 As Object, Optional Arg6 As Object) As Double

参数

Arg1
Object

Settlement - 债券的结算日。 债券的结算日是在发行日之后债券卖给购买者的日期。

Arg2
Object

Maturity - 债券的到期日。 到期日是债券有效期截止时的日期。

Arg3
Object

Coupon - 债券的年息票利率。

Arg4
Object

Yld - 债券的年收益。

Arg5
Object

Frequency - 每年支付息票的次数。 如果按年支付，frequency = 1；如果按半年期支付，frequency = 2；如果按季支付，frequency = 4。

Arg6
Object

Basis - 要使用的日计数基准类型。

返回

Double

注解

重要提示：应使用 DATE 函数或作为其他公式或函数的结果输入日期。 例如，使用 DATE(2008,5,23) 输入 2008 年 5 月 23 日。 如果日期以文本形式输入，将会出现问题。

0 或省略美国（美国证券交易商协会）30/360
1实际/实际
2Actual/360
3实际/365
4欧洲 30/360

Microsoft Excel 以序数形式存储日期以使其可用于计算。 默认情况下，1900 年 1 月 1 日的序数是 1；2008 年 1 月 1 日的序数是 39448，因为该日期距 1900 年 1 月 1 日有 39,448 天。 Microsoft Excel for the Macintosh 使用另外一个默认日期系统。

结算日是购买者买入息票（如债券）的日期。 到期日是息票有效期截止时的日期。 例如，在 2008 年 1 月 1 日发行的 30 年期债券，六个月后被购买者买走。 则发行日为 2008 年 1 月 1 日，结算日为 2008 年 7 月 1 日，而到期日则是在发行日 2008 年 1 月 1 日的 30 年后，即 2038 年 1 月 1 日。

Settlement、maturity、frequency 和 basis 将被截尾取整。

如果 settlement 或 maturity 不是有效的日期， 则 Duration 返回 #VALUE！ 。

如果优惠券 < 0 或 yld < 0，则 Duration 返回 #NUM！ 。

如果 frequency 不是 1、2 或 4， 则 Duration 返回 #NUM！ 。

如果 basis < 0 或 basis > 4， 则 Duration 返回 #NUM！ 。

如果结算≥成熟度， 则 Duration 返回 #NUM！ 。

适用于